m6平台登录入口·亚商投顾曾宪瑞：储能技术路线和前景

　　能五类。电化学储能主要包括锂电池、钠电池、液流电池、铅蓄电池等；机械储能包括抽水蓄能、飞轮储能、压缩空气储能等；化学储能包括氢储能、合成氨储能等；电磁储能包括超级电容器储能、超导储能等；热储能包括储热、储冷等。

　　从集成示范及应用规模来看，可将各技术路线分为研发小试、示范应用、商业推广和大规模应用等阶段，其中抽水蓄能和锂电池已经处于大规模应用阶段，铅蓄电池、液流电池、钠硫电池等也处于商业应用阶段，而超级电容器、超导储能等目前还处于研究和示范阶段，距离大规模应用仍有一定距离。

　　抽水蓄能以长寿命、运行成本低以及安全性方面的优势，前期取得了较大规模的应用。伴随着新能源配储等大型储能电站的应用，锂电池储能的规模随之获得了较快的增长。目前，除了抽水储能外，还没有一种储能技术能同时满足能量密度高、储能效率高、寿命长、功率密度大、环境友好以及成本低等大规模应用的条件，因此抽水蓄能仍占有举足轻重的地位。

　　2022年全球已投运电力储能项目累计装机规模为237.2GW，同比增长15%。其中，抽水蓄能累计装机规模占比79.3%，首次低于80%，与去年同期相比下降6.8%。锂离子电池等新型储能累积装机规模达45.7GW，占比19.3%，同比增长80%。锂电池累积装机规模仅次于抽水蓄能，占比为18.2%，年增长率超过85%，在新型储能中占据主导地位。

　　截至2022年底，我国已投运电力储能项目累计装机规模为59.8GW，占全球市场总规模的25%。其中，抽水蓄能装机量为46.1GW，累计装机占比同样首次低于80%，与去年同期相比下降8.3%。

　　新型储能累积装机规模达13.1GW/27.1GWh，累计装机规模首次突破10GW。锂电池累积装机规模仅次于抽水蓄能，占比为20.59%，在新型储能中占据主导地位。而锂电池受益于性能优势，在大型储能电站及工商业储能系统中应用广泛，装机规模随之高速增长。

　　2022年，中国新增投运电力储能项目装机规模16.5GW，首次突破15GW，其中，抽水蓄能新增规模9.1GW，新型储能新增规模创历史新高，达到7.3GW/15.9GWh。新型储能中，锂离子电池占据绝对主导地位，比重达97%。此外，铅蓄电池、压缩空气储能、液流电池、飞轮、钠离子电池等技术，在装机规模上有所突破，应用场景和应用模式逐渐增多。

　　2022年全球储能累计装机规模为237.2GW，其中电化学储能累计装机规模34.6GW，占比约为14.58%，中国电化学储能累计装机规模达到11GW。电化学储能技术在海内外都获得了快速发展，全球和中国的电化学储能累计装机规模在2017-2022年期间持续增长，并有进一步扩大的趋势，抽水蓄能仍为主流，但电化学储能占比逐年上升，未来几年将贡献全球储能主要增量。

　　强制配储政策背景下，大储是我国储能新增装机的主体，但随着政策端加大补贴支持、峰谷价差拉大增厚投资收益，工商业主动投资储能的意愿在提高，GGII数据显示2023年国内工商业储能新增装机规模为8GWh，同比高增300%，按照CNESA统计2023年上半年我国储能新增规模8.0GW/16.7GWh的数据计算，工商业储能新增规模占比约48%；

　　当下锂电池储能技术成熟度和经济性都更占优势，截至2022年底，我国已投运的新型储能项目中锂离子电池占比高达94.5%，压缩空气储能占比约2.0%，液流电池占比约1.6%。但电力系统调节需求的多样性决定了锂电池储能未必均是最佳选择，例如液流电池储能技术更适宜作为长时储能，飞轮储能联合火电调频既能增强火电机组调频能力又能较快收回投入。事实上，压缩空气储能、液流电池储能等示范试点项目正快速推进中。

　　随着电力系统中新能源发电渗透率进一步提高，以及火电向托底保障性电源转变，长时储能所提供的充裕度保障能力在电力系统安全中逐渐重要和稀缺。眼下市场关注和讨论的技术多集中于锂电池储能，但受限于充放电特性的限制，锂电池储能提供长时储能的能力不及压缩空气储能、液流电池储能等技术。

　　由于工商业飞速发展、城镇化率快速提高和居民生活水平提高，我国电力负荷持续增长并且用电特性恶化，叠加近些年厄尔尼诺等极端天气带来的缺水缺电，电力安全供应压力极大，而需求侧管理是缓解电力供需紧张的有效措施，用户侧需求响应已成为我国电力系统发展的确定性方向，而其中工商业储能作为参与需求响应的重要部分，将随着政策端给予更大支持、收益端参与市场而更具经济性、竞争力和发展动力。

　　据装机规模及装机报价合理测算，2023-2025年风光大基地配储、工商业储能、户用储能应用场景装机规模有望分别达到126.8、30.4和6.3GWh，2022.07-2023.06报价均价分别为1.82、1.44、1.6元/Wh，均价按照1.70、1.40、1.5元/Wh进行预测，对应市场规模分别为2155.6、425.6和94.8亿元，合计2676亿元，市场空间广阔。